瑞銀2023億萬富豪報告：繼承者財富總額首度超越白手起家

瑞銀集團(UBS)於11月30日公布「2023年億萬富豪報告/Billionaire Ambitions Report 2023」，目的在了解億萬富豪的雄心壯志、商業目標與投資偏好。

在目前瞬息萬變的時代中，面對無法避免的商業挑戰，受訪的億萬富豪每個世代看法不同。第一代富豪最擔心(66%)美國潛在經濟衰退(A potential recession in the US)，第2(62%)是地緣政治緊張(Geopolitical tensions)，第3(45%)是高利率對資產的影響(Impact of higher interest rates on asset valuations)與籌措資金的成本與取得(Availability and cost of raising capital)。

第二代與更多代富豪最擔心(57%)的則是通膨前景(The outlook of inflation)，第2(52%)是原物料供應與價格(Availability and price of raw materials)，第3(38%)是地緣政治緊張(Geopolitical tensions)。

整體而言億萬富豪擔憂的變數依序為地緣政治緊張(Geopolitical tensions)、通膨前景(The outlook of inflation)、美國潛在經濟衰退(A potential recession in the US)、高利率影響資產價值(Impact of higher interest rates on asset valuations)、原物料供應與價格(Availability and price of raw materials)、籌措資金的成本與取得(Availability and cost of raising capital)、金融市場波動(Financial market volatility)、就業市場緊張(Tight jobs markets)、持續發展規則更加嚴格的影響(The impacts of stricter sustainability rules)、稅務相關的發展(Developments in taxation)等，也有2%的億萬富豪表示不擔心任何因素影響商業經營發展。

不分世代的億萬富豪關注未來12個月最具機會的商業技術，首推(65%)人工智慧(Artificial intelligence)，主因為全球各地企業都在探索如何應用人工智慧技術提高生產力、降低成本，同時增加銷售額。其他依序為自動化與機器人 (Automation and robotics) (46%)、大數據分析(Big data analytics) (44%)、健康與醫療科技(Healthtech/medtech)(33%)、雲端計算(Cloud computing)(31%)、資訊安全(Cybersecurity)(29%)、金融科技(Fintech)(21%)與清潔能源(Clean energy)(21%)、智慧農業(Smart agriculture)(13%)、元宇宙(Metaverse)(4%)。

不分世代的億萬富豪關注未來12個月可能的風險與衝擊，首推(58%)網路威脅與駭客攻擊(Rising risks of cyber threats and/or hacking)，其他依序為新技術打亂現有營運模式(New technologies disrupting and/or destroying the existing operating model)(53%)、優秀的人才難尋(The skilled-talent pool being too small or expensive to find good tech workers)(40%)、持續發展的全球法規與技術增加成本及風險(That evolving global technology regulations add costs and/or risks)(26%)、保護資料成本上升(The cost of protecting data becoming too expensive)(23%)、股東/夥伴抵制採用新技術(Stakeholders pushing back or refusing to adopt new technologies)(17%)與新科技影響全球就業(Potential negative impacts of new technologies on global employment)(17%)。

目前億萬富豪對未來12個月各類資產計畫增加投資的看法，第一代富豪最想增加私募債權(Private debt)(43%)，其次依序為已開發市場債券(Bonds (or fixed Income) – developed markets)(38%)、直接投資私募股權(Private equity – direct investments)(31%)、房地產(Real estate)(28%)、現金(Cash (or cash equivalent))(26%)。

第二代與更多代富豪最想增加的是直接投資私募股權(Private equity – direct investments)(59%)、透過基金投資私募股權(Private equity – funds / funds of funds)(55%)、私募債權(Private debt)(42%)、已開發市場股票(Equities – developed markets)(40%)、新興市場股票(Equities – emerging markets)(39%)、房地產(Real estate)(37%)與現金(Cash (or cash equivalent))(37%)、已開發市場債券(Bonds (or fixed Income) – developed markets)(36%)。

整體而言億萬富豪億萬富豪未來12個月計畫增加投資的資產前6名依序為直接投資私募股權(Private equity – direct investments)(43%)、私募債權(Private debt)(40%)、已開發市場債券(Bonds (or fixed Income) – developed markets)(35%)、透過基金投資私募股權(Private equity – funds / funds of funds)(34%)、已開發市場股票(Equities – developed markets)(31%)、房地產(Real estate)(30%)。

在這次報告調查期間，共計有53位富豪繼承了1,508億美元的資產，總金額超過84位新入榜白手起家的富豪，創造1,407億美元的資產。合計共有137位首次入榜的億萬富豪，總財富共計2,915億美元。以地區觀察，亞太地區(APAC)繼承人平均財富為20億美元，高於創業家平均16億美元；美洲地區繼承人平均財富為22億美元，高於創業家平均15億美元；歐洲、中東與非洲(EMEA)繼承人平均財富為44億美元，高於創業家平均22億美元。

這份報告自2015年製作至今(2023年)，繼承人的財富總額首度超過白手起家的創業者。

2022/2023年期間全球億萬富豪人數從2,376人，增加到2,544人，增加7%；擁有的財富總額達12兆美元，增加9%。

西歐2023年億萬富豪人數為456人，較前年增加51人，當中50.4%屬於第一代富豪，擁有財富總額為2兆3,551億美元，年增率27.1%。法國富豪人數雖然只有34人，但擁有的財富總額5,016億美元，是該區域當中最高。德國富豪人數最多，共有109人，當中29.3%屬於第一代富豪。

中東與非洲2023年億萬富豪人數為63人，較前年增加9人，當中79.3%屬於第一代富豪，擁有財富總額為2,791億美元，年增率39.4%。阿拉伯聯合大公國富豪人數17人排名第2，但擁有的財富總額994億美元，是該區域當中最高，年增率高達156.8%。以色列富豪人數最多，共有26人，當中80.7%屬於第一代富豪。

美洲2023年億萬富豪人數為867人，較前年增加12人，當中70.2%屬於第一代富豪，擁有財富總額為5兆916億美元，年增率2.7%。美國是該地區擁有最多富豪，且財富總額最高的國家，2023年共計有751位億萬富豪，較前年增加20人，當中72.8%是第一代富豪，合計擁有財富總額為4兆5,770億美元，年增率2.4%。

亞太地區2023年億萬富豪人數為1,019人，較前年增加97人，當中81.4%屬於第一代富豪，擁有財富總額為3兆7,353億美元，年增率8.1%。中國是該地區擁有最多富豪，且財富總額最高的國家，2023年共計有520位億萬富豪，較前年增加53人，當中98%是第一代富豪，合計擁有財富總額為1兆8,065億美元，年增率10.4%。

台灣2023年億萬富豪人數46位，較前年增加7人，擁有財富總額1,224億美元，年增率31.2%。億萬富豪人數在該地區排名第4/12，落後中國(520)、印度(153)、香港(68)。億萬富豪擁有總財富在該地區排名第8/12，落後中國(1兆8,065億美元)、印度(6,371億美元)、香港(3,215億美元)、澳洲(1,735億美元)、日本(1,478億美元)、新加坡(1,358億美元)、印尼(1,239億美元)。

圖資來源：瑞銀集團(UBS)